“缺芯”對汽車行業的影響仍在延續。

6月(yue)(yue)1日，蔚(yu)來(lai)汽車披(pi)露5月(yue)(yue)份交付(fu)數據(ju)，雖然同比(bi)增長接近一倍，但芯片供(gong)給問題已導致其環比(bi)數據(ju)有所下滑。與此同時，新能源汽車另一核心部件—電芯的(de)供(gong)給也開始引起(qi)車企(qi)的(de)重視(shi)。

在業(ye)內人士看來，面對新能源(yuan)汽車(che)的發展浪潮，芯(xin)片和電(dian)芯(xin)“供不應求”僅是“陣痛”，而(er)這也會(hui)促進(jin)新能源(yuan)汽車(che)行業(ye)的加速發展。

芯片影響仍在延續

6月(yue)1日，造車(che)新(xin)勢(shi)力中的蔚來汽車(che)和小(xiao)鵬(peng)汽車(che)披露5月(yue)交付數(shu)據(ju)，若從同比(bi)數(shu)據(ju)來看，兩(liang)者均(jun)取得(de)不俗的成績。

5月份小鵬汽車累計(ji)交(jiao)付(fu)量5686臺(tai)，較去年(nian)(nian)同期增長483%。其中，小鵬P7交(jiao)付(fu)量為3797臺(tai)，創下自去年(nian)(nian)7月大規模交(jiao)付(fu)以來的(de)月度交(jiao)付(fu)最(zui)高紀錄；G3交(jiao)付(fu)1889臺(tai)，同比(bi)增長129%。截至5月底，小鵬汽車本年(nian)(nian)度累計(ji)交(jiao)付(fu)量達到24173臺(tai)，超過去年(nian)(nian)同期的(de)5倍。

蔚來汽(qi)車5月份共交(jiao)(jiao)付(fu)(fu)(fu)整車6711臺，同(tong)比增長95.3%。其中ES8交(jiao)(jiao)付(fu)(fu)(fu)1412輛，ES6交(jiao)(jiao)付(fu)(fu)(fu)3017輛，EC6交(jiao)(jiao)付(fu)(fu)(fu)2282輛。截至5月底，蔚來汽(qi)車累計交(jiao)(jiao)付(fu)(fu)(fu)量為10.95萬輛。

從環比來看(kan)，兩家公司(si)因為不(bu)同(tong)的市(shi)場策略(lve)而呈現出截然不(bu)同(tong)的效(xiao)果。

小鵬汽車表示，磷(lin)酸鐵鋰(li)版P7自從今年3月(yue)上市以來(lai)，市場(chang)需求強勁。該車型(xing)于5月(yue)開始交付，首月(yue)便推動(dong)P7整體月(yue)交付量(liang)打破紀(ji)錄，環(huan)比(bi)增(zeng)長27%。得益于磷(lin)酸鐵鋰(li)動(dong)力電池的(de)經濟性，在其他配置未改動(dong)的(de)前提下，將(jiang)該車型(xing)的(de)購車門(men)檻(jian)降(jiang)至22.9萬(wan)元。

蔚來(lai)汽(qi)車(che)5月(yue)交付(fu)量(liang)雖然相較去年同(tong)期(qi)取得了大(da)幅增長，但環比來(lai)看，交付(fu)量(liang)已連續兩(liang)個月(yue)下降。對此，蔚來(lai)汽(qi)車(che)在公告中表示，由(you)于芯片供(gong)應(ying)波動及(ji)交付(fu)環節(jie)調整，5月(yue)份(fen)車(che)輛交付(fu)受到短暫影響。其進一步提(ti)示，新(xin)訂(ding)單持(chi)續增長，維持(chi)二季(ji)度交付(fu)指引不變，為2.1萬至2.2萬臺。考慮到其4月(yue)份(fen)已經交付(fu)了7102臺，蔚來(lai)汽(qi)車(che)6月(yue)份(fen)的交付(fu)數據將在7200臺左(zuo)右。

“準確地說不是(shi)(shi)芯片短(duan)缺，而是(shi)(shi)供應存(cun)在起伏。每個月7000輛到7500輛的交付(fu)(fu)能力，是(shi)(shi)權(quan)衡全產業(ye)鏈供應情況(kuang)后得出的結果。”蔚來汽車的工作人員表示，“我們的交付(fu)(fu)數量(liang)是(shi)(shi)按照財務(wu)數據來的，即公(gong)司(si)開(kai)出發票并(bing)收(shou)到全款(kuan)后才會被計入(ru)交付(fu)(fu)，有一部分車正處(chu)于交付(fu)(fu)過程(cheng)中。”

今年3月(yue)底(di)，蔚來(lai)汽車因芯片供應(ying)問題(ti)決(jue)定江淮蔚來(lai)合肥工廠停產5個工作日。從蔚來(lai)汽車月(yue)度(du)交付量(liang)來(lai)看，4月(yue)、5月(yue)交付量(liang)的(de)(de)持(chi)續下滑，或說明芯片供應(ying)問題(ti)的(de)(de)影響(xiang)還在持(chi)續。

產業鏈聯動破解“電芯荒”

不僅芯片供(gong)應(ying)存(cun)在(zai)緊(jin)張問(wen)題，動力電(dian)池的供(gong)給同樣值得關注。

根據(ju)中國(guo)(guo)汽車(che)工業協會的統(tong)計(ji)數據(ju)，今年1至4月(yue)，我(wo)國(guo)(guo)新(xin)能(neng)源汽車(che)產銷量雙雙突破70萬(wan)輛(liang)，達到75萬(wan)輛(liang)和73.2萬(wan)輛(liang)，同比增長2.6倍和2.5倍。另據(ju)中國(guo)(guo)汽車(che)動(dong)力(li)電池產業聯盟(meng)的統(tong)計(ji)，今年前4月(yue)，我(wo)國(guo)(guo)動(dong)力(li)電池的累(lei)計(ji)裝機量達31.6GWh，同比增長高(gao)達241%。

隨(sui)著下游新(xin)(xin)能源(yuan)汽(qi)車(che)的(de)需求(qiu)不(bu)斷擴(kuo)大(da)，動力電(dian)(dian)(dian)池行(xing)業逐漸(jian)出(chu)現(xian)供給不(bu)足(zu)(zu)的(de)情況，優質產(chan)(chan)能不(bu)足(zu)(zu)、低端(duan)產(chan)(chan)能過(guo)剩的(de)行(xing)業現(xian)狀越發明顯(xian)。不(bu)過(guo)，隨(sui)著頭部動力電(dian)(dian)(dian)池企業的(de)新(xin)(xin)建(jian)產(chan)(chan)能集中釋放，以及供應鏈加(jia)速(su)開(kai)放，“電(dian)(dian)(dian)芯(xin)荒”有(you)望得到緩解。

蔚(yu)來汽車(che)創(chuang)始(shi)人李斌在(zai)3月份就曾表(biao)示，相(xiang)較于(yu)籠(long)罩(zhao)全球(qiu)汽車(che)行業的(de)(de)芯片短缺(que)，電池(chi)供應問題才會是在(zai)第二季度(du)面臨的(de)(de)最(zui)大(da)瓶(ping)頸(jing)，特別(bie)是100KWh的(de)(de)動(dong)力電池(chi)的(de)(de)需(xu)求量要遠多(duo)于(yu)動(dong)力電池(chi)供應商的(de)(de)產能。

上述蔚來(lai)汽車的工(gong)作人員也證實(shi)了(le)100KWh動力(li)電(dian)池供應趨緊的現狀。“很多用戶選配(pei)了(le)100KWh電(dian)池包，換電(dian)站也需要配(pei)置一(yi)定比例的100KWh電(dian)池包，才能讓用戶的換電(dian)體驗更(geng)好。從7月份開始，100KWh電(dian)池包的供應會(hui)逐漸(jian)好起來(lai)。”

寧德時代的大規模擴(kuo)產(chan)早已不是新聞，其擴(kuo)產(chan)規模從鋰電設備企業龐大的中(zhong)標(biao)金額便可見一斑(ban)。

5月31日，先(xian)導智能(neng)發布公(gong)告稱(cheng)，今年(nian)累計中標(biao)寧德(de)時(shi)代(dai)鋰電池生產設備(bei)約45.47億元。此外(wai)，為進(jin)一步鞏固和明確雙方此前的戰(zhan)略(lve)(lve)合(he)(he)作(zuo)，先(xian)導智能(neng)還與寧德(de)時(shi)代(dai)簽署了《戰(zhan)略(lve)(lve)合(he)(he)作(zuo)協(xie)議之(zhi)補充(chong)協(xie)議》，對(dui)原(yuan)有戰(zhan)略(lve)(lve)合(he)(he)作(zuo)協(xie)議的內(nei)容(rong)作(zuo)出補充(chong)和修訂，寧德(de)時(shi)代(dai)的采購金(jin)額(e)將更(geng)(geng)高、穩定性(xing)更(geng)(geng)強。先(xian)導智能(neng)表示，寧德(de)時(shi)代(dai)能(neng)夠給公(gong)司帶來國(guo)際(ji)國(guo)內(nei)領先(xian)的市(shi)場、渠道、品牌等戰(zhan)略(lve)(lve)性(xing)資源，大幅(fu)促進(jin)公(gong)司市(shi)場拓展，推動實現(xian)公(gong)司銷(xiao)售業(ye)績大幅(fu)提升。

2020年，寧德時(shi)代、LG化學和松下分(fen)列全球(qiu)動力電(dian)池裝機(ji)量排(pai)行(xing)榜的(de)前三名，分(fen)別對(dui)應35.39GWh、30.91GWh和27.51GWh的(de)裝機(ji)量，占據了全球(qiu)68.9%的(de)動力電(dian)池市場份額。位列第四的(de)比亞(ya)迪(di)，雖然(ran)在裝機(ji)量上(shang)與(yu)上(shang)述3家存(cun)在不小的(de)差距(ju)，但其正努力打破原先(xian)閉環的(de)體系，通過弗迪(di)電(dian)池建立對(dui)外供應的(de)渠道。

日(ri)前，比(bi)亞迪汽(qi)車(che)品牌及公關(guan)事(shi)業(ye)部總經理李云飛在(zai)接(jie)受媒(mei)體采訪(fang)時表示(shi)，未來1到(dao)2年，弗迪電(dian)池將申請IPO，但根(gen)據(ju)“單一(yi)大客(ke)戶股(gu)(gu)比(bi)不(bu)能超過30%”的規定，未來比(bi)亞迪在(zai)弗迪電(dian)池的持股(gu)(gu)比(bi)重(zhong)將逐步降低，會有更多的股(gu)(gu)東(dong)加(jia)入(ru)，甚至不(bu)排除其他汽(qi)車(che)企業(ye)。

掌握核心部件勢在必行

面對(dui)芯(xin)片和電芯(xin)供(gong)應(ying)緊張(zhang)問(wen)題，不少車企著(zhu)手(shou)加碼(ma)供(gong)應(ying)鏈，確保核心零部件的供(gong)應(ying)。

5月(yue)27日，蔚(yu)來動力(li)科(ke)技(ji)（合肥(fei)）有限(xian)公(gong)(gong)司(si)注冊(ce)成立，注冊(ce)資本為(wei)(wei)5億元(yuan)，經營范圍包括汽車零部件(jian)及配件(jian)制(zhi)造；技(ji)術(shu)服務、技(ji)術(shu)開發等。該公(gong)(gong)司(si)為(wei)(wei)蔚(yu)來驅(qu)動科(ke)技(ji)控股（安(an)徽）有限(xian)公(gong)(gong)司(si)全(quan)資子公(gong)(gong)司(si)，后者注冊(ce)成立于4月(yue)25日，注冊(ce)資本為(wei)(wei)1億美元(yuan)，為(wei)(wei)中國香港企業XPT Limited的全(quan)資子公(gong)(gong)司(si)。

此(ci)次蔚(yu)(yu)來汽(qi)車(che)(che)在合(he)肥(fei)成立動力(li)科技公(gong)司，或與合(he)肥(fei)市政府(fu)的(de)深化合(he)作有關。4月29日，蔚(yu)(yu)來汽(qi)車(che)(che)與合(he)肥(fei)市政府(fu)共同規(gui)劃的(de)新橋智(zhi)能(neng)(neng)電(dian)動汽(qi)車(che)(che)產業(ye)(ye)園(yuan)正式(shi)開(kai)工建設(she)，目標是建成具備(bei)完(wan)整(zheng)產業(ye)(ye)鏈的(de)世界級智(zhi)能(neng)(neng)電(dian)動汽(qi)車(che)(che)產業(ye)(ye)集群。開(kai)工現場，蔚(yu)(yu)來汽(qi)車(che)(che)董(dong)事長李斌以產業(ye)(ye)園(yuan)顧問身份表示，園(yuan)區先期(qi)投入500億元，規(gui)劃整(zheng)車(che)(che)產能(neng)(neng)100萬輛/年，加上電(dian)池的(de)產能(neng)(neng)，預計(ji)總產值達5000億元。

值得關注的(de)是，蔚(yu)(yu)來的(de)關聯方(fang)XPT Limited在2016年已投資設立(li)蔚(yu)(yu)然(ran)（江(jiang)蘇）投資有(you)(you)(you)(you)限(xian)公(gong)司(si)，并(bing)通(tong)過后者的(de)全資子公(gong)司(si)—江(jiang)蘇蔚(yu)(yu)然(ran)汽車科技有(you)(you)(you)(you)限(xian)公(gong)司(si)成立(li)了蔚(yu)(yu)然(ran)（南(nan)京）動力(li)科技有(you)(you)(you)(you)限(xian)公(gong)司(si)（下稱“蔚(yu)(yu)然(ran)動力(li)”）、蔚(yu)(yu)然(ran)（南(nan)京）儲(chu)能(neng)技術有(you)(you)(you)(you)限(xian)公(gong)司(si)（下稱“蔚(yu)(yu)然(ran)儲(chu)能(neng)”）、上(shang)海(hai)蔚(yu)(yu)蘭動力(li)科技有(you)(you)(you)(you)限(xian)公(gong)司(si)和(he)蔚(yu)(yu)隆（南(nan)京）汽車智(zhi)能(neng)科技有(you)(you)(you)(you)限(xian)公(gong)司(si)，涉(she)足電(dian)(dian)池(chi)管理(li)系統(tong)、電(dian)(dian)機管理(li)系統(tong)、驅動電(dian)(dian)機、動力(li)電(dian)(dian)池(chi)、智(zhi)能(neng)網聯、汽車電(dian)(dian)子等領域。

去(qu)年(nian)9月(yue)14日(ri)，方(fang)正(zheng)電機(ji)公(gong)告與蔚然動(dong)力達成框架協(xie)議(yi)，以一定(ding)(ding)的價格向(xiang)后者提供(gong)某項目的驅動(dong)電機(ji)組建。方(fang)正(zheng)電機(ji)在(zai)(zai)公(gong)告中(zhong)表示，協(xie)議(yi)約(yue)定(ding)(ding)提供(gong)的產(chan)品(pin)相(xiang)比現有產(chan)品(pin)在(zai)(zai)功率密度、電機(ji)效率上(shang)均有不(bu)同幅(fu)度的提升。今年(nian)1月(yue)，方(fang)正(zheng)電機(ji)在(zai)(zai)回(hui)答投資者提問時稱，公(gong)司提供(gong)給(gei)蔚然動(dong)力的驅動(dong)電機(ji)組件用(yong)于(yu)蔚來(lai)ET7項目。

此外，蔚然儲能(neng)參股(gu)(gu)公司蘇(su)(su)州正力新能(neng)源科技有限公司，持有江蘇(su)(su)愛馳新能(neng)源科技有限公司51%股(gu)(gu)份，后者經營范圍包(bao)括(kuo)新能(neng)源汽車用鋰電池的(de)電池包(bao)系統(tong)研發、試制(zhi)、生產及銷售并提供(gong)售后服務(wu)等(deng)。

值得關注(zhu)的(de)是(shi)，相比小鵬汽車借助經濟(ji)性更好的(de)磷(lin)酸鐵鋰版P7來挖掘(jue)增量市(shi)場，蔚來汽車的(de)平均(jun)售價已突破40萬元(yuan)，繼續瞄(miao)準高端市(shi)場發力。

來源：上海證券報(bao)